就在多家快递公司上调派费之际，“搅局者”极兔却悄无声息；就在“不包邮区”已成电商平台惯例之际，传拼多多欲将包邮进行到底！众所周知，通达系背靠阿里，极兔与拼多多联系紧密，黄峥究竟在谋划哪出大戏？

01，向“不包邮”宣战？

低调的黄峥在年初选择激流“隐退”，辞去拼多多董事长之位，神奇的是，此后的拼多多，也变得跟创始人一样“神秘”，除了因亮眼的财报而被迫上热搜外，外界似乎再难找到有关它的料，吃瓜群众一度怅然若失……

念念不忘，必有回响。

9月27日，有自媒体声称终于摸着了拼多多新瓜的瓜藤，在吊足观众胃口之后，却只给出了一则疑似拼多多泄出的内部文—— 一则简短的运费模板规则通知。

以下为通知全文：

“为提升商品的竞争力及消费者购物体验，拼多多针对运费模板进行规则调整，青海、内蒙古、宁夏三省将由买家付费区域变更为包邮区，该调整将于2021年9月29日内生效。”

一眼望去，吃瓜网友不免大失所望，这算什么大瓜？

可怪就怪在，这就么一个显示发送时间为9月22日的通知，目前全网搜索愣是搜索不到，也就是说，无法证实更无法证伪，与此同时，通知显示生效日期为9月29日，也就是说拼多多为这场包邮保卫站预留了一周的反应时间。

显然，事情到此，已变得不简单了。

众所周知，青海内蒙新疆西藏等地普遍不包邮，如果传闻实锤，那明天开始，拼多多将宣布正式支持青海、内蒙古和宁夏三省的包邮，相较于行业惯例，拼多多这一招无异于“逆势”而为！

比如淘宝，用户在不包邮地区下单后，是需要承担运费的，而这些不包邮地区有一个共性，基本都是偏远地区，越远的地方，运费通常也会越高，这些偏远地区的商家在电商平台默认不包邮的背景下，如果有一天突然发现游戏规则全改了，势必会带来系列机遇或问题：

可能如拼多多所盼，包邮替用户免除后顾之忧，安心买买买，那包邮的成本会不会最终分担到用户头上？

拼多多此举无异于向行业规则开炮，免除运费，即便不让用户买单，那最终的成本是不是还得快递供应商和商户承担？用户和商户不愿做冤大头，拼多多也不是做慈善的，那此举最终是否直接影响到快递供应商的收入？或者会不会引发快递企业的“联合抵制”？

通达系背靠阿里，顺丰自立为王（拼多多发顺丰没有性价比，所以可忽略），那么又承惠于拼多多才有的崛起，快递业“性价比屠夫”的极兔，这次会对拼多多不离不弃吗？

02，搅动电商江湖靠极兔？

拼多多向不包邮开刀，或会利好消费者，但如何平衡商户与快递方的利益，成了这项新规则是否能真正落地的重中之重。而一直以来，大众也有认知误区，以为极兔就是拼多多的资产，实际上，只能说极兔与拼多多往来合作密切，极兔除了不姓黄之外，早凸显了更大的平台野心！

毫不夸张地说，百世快递资产负债率超95％的消息传开后，最紧张激动的就有极兔。

彭博社曾报道百世集团正考虑出售估值达10亿美元的快递子公司，彼时极兔快递被传在最大意向接盘方，有极兔快递的总部员工向南方周末记者证实，公司投资业务等部门正在与百世集团进行收购谈判，但并未最终敲定方案。

极兔如此眼馋百世集团的快递业务，动机纯粹且热血，即，搞定了百世的快递业务，极兔极大概率，将获得“淘宝系”平台的快递牌局入场券，而淘宝系平台所拥有的海量大用户基数群，将对极兔的业务量产生质的影响，这对极兔来说，是早已提升至战略层面的重大布局。

此外，如若能顺利接盘百世快递，那在资本操作层面，一直谋划上市的极兔公司的估值也将会水涨船高，这本划算的买卖，极兔算得比谁都清楚。

综合这两点，也就很好地解释了，即便自身背着200多亿的巨额亏损，极兔也在不离不弃地争取淘系的原因。

2021年4月和8月，依据天眼查数据，极兔又成功进行了两笔共计132亿人民币的融资，投资方包括红杉中国和博裕资本等，这一定程度上，彰显了极兔的底气，更助长了极兔的野心。

巨亏的极兔为何融资如此顺畅？

图：市值榜

我们观察2020年一季度到2021年一季度日均票量，极兔给行业奉献了一场堪称漂亮的增长曲线，一派生机盎然之象，相比之下，那此老气横秋的快递玩家们已是元气大伤，如果你是投资机构，你会选谁？

极兔很早前就开始重新思考与拼多多的关系，或者这样理解，这只兔子早晚会挣脱拼多多的“笼子”。

截至2021年Q2，极兔快递加上百世快递，市占率合计高达16．4％左右，基本追上了16．7％的圆通，在通达系与顺丰这6家快递公司中，仅落后20．7％的中通一些。

所以，争取打通“淘宝系”入口，在快递市场稳居一方，是极兔快递志在必得的大计，这个时候，牺牲利润换市场这招流血险棋，对极兔而言，也是“走”为上策，因此，我们认为，极兔仍然会成为拼多多包邮保卫战的坚定盟友。

至于包邮的运费最终会不会分担到用户头上？稍有商业常识的都知道，这几乎是肯定的事，当然，拼多多刚推行此新规，可能平台方和商户方承担的会更多，但终归不是长久之计，商户也不是傻子。

我们以实时行情举例，从四川到南京，7．3公斤的快递，走韵达，运费高达52元，你敢相信，假如你华东包邮区，从内蒙的商户那买了羊腿后，运费全包的快乐？

所以，这就是现实问题，用户不掏运费，那运费就只能从平台方和商户方头上抠，快递小哥总不能免费给你干活啊。基于此简单分析，除非开放包邮后，订单量激增到商户能够靠多销而薄利的程度，否则商品的单价提升是早晚的事，我们认为，羊毛最终出在羊身上。

豪气的拼多多曾靠百亿补贴大杀四方，以拼多多的实力，新规运行初期，扛下快递运费的大头，似乎也不是不可能，但面对打折扣的运费，通达系会作出何反应，尚不得而知，有待观察。

不过，在快递行业整体产能过剩的当下，我们斗胆预测，通达系们最终也会对拼多多“妥协”，毕竟，单子你看不上，就全被极兔抢了，等于无形中壮大了竞争对手的声量，即便不为赚钱，通达系玩家们也不能眼看着江湖地位受威胁。

拼多多此举，能看出想玩出差异化，提升不包邮地区的出货量，开拓GMV的新增长极，所以，真正的目的是阿里和京东，只不过，这场豪赌游戏中，出血的，远不止拼多多自己……

商业公司，正当手段赚取利润是第一要义，但如同雷军对小米的深切展望，公司如果能在赚钱的同时，顺便赚取人心，那么，拼多多也不是没机会成为一家伟大的企业。给用户包邮确实省心，能提购物幸福感，甚至会成为新获客与催化老客复购率提升的利剑。

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参考资料：

信源综合浙江日报、市值榜、快递观察家、互联网坊间八卦等相关报道，部分图源网