整体看好、油气设备及服务、海工设备及传统制造转型四大方向。

　　重点推荐:杰瑞股份、南方泵业、巨星科技、、宝鼎重工、吉艾科技、兴源过滤、中国南车、中国北车、永贵电器、森远股份、威海广泰、徐工机械、亚星锚链、惠博普、金明精机、通源石油、华中数控、上海机电。

　　油气设备:未来1-2 年国内油气投资将保持稳定,但结构性机会突出,出现在水平钻井、压裂等增产作业等重点投入领域,此外石油体系反腐导致油服市场洗牌,优势企业将崛起。风险可控情况下,跨国并购油服企业和油气资源成为短期推动民营油服加快扩张的重要契机。推荐杰瑞股份、吉艾科技、通源石油。

　　机器人行业:核心部件国产化进步显著,向小型化发展。本周上海机电公告将与纳博在中国合作投资以扩大减速器产能。中长期更看好智能进入家庭的潜力。拥有资金及技术优势的工业机器人企业和服务机器人企业将持续成长,推荐巨星科技、华中数控、上海机电、机器人。

　　海工设备:国内海工设备制造高度景气,国产化提升带来投资机会。主要逻辑:1)全球海工平台进入更新周期,需求旺盛且制造产能加速向中国转移。2)中国加大海洋油气开发投入,平台建造量上升。推荐宝鼎重工、亚星锚链。

　　铁路设备:铁路基建投资是政府“逆经济周期”调控的重要措施,今年下半年完成既定投资目标的可能性高,带动招标订单及行业景气度好转。此外,受益“高铁外交”,或再获海外订单。推荐中国北车、中国南车、永贵电器。

　　环保设备:国内净水及污水处理需求持续上升,推荐南方泵业、兴源过滤。

　　通用航空:低空政策利好不断,行业发展提速,看好地面设备龙头威海广泰。

　　公路养护:2015 年国检临近提振养护需求,推荐销售模式创新的森远股份。

　　工程机械:行业景气度难显著好转,推荐海外拓展和国企改革可能的徐工机械。

　　宏观及行业新闻。

　　央行开展300 亿14 天正回购,本周重归净投放;2)统计局:2014 年1-7月份全国固定资产投资增长17%。